常见外汇品种的日均波动/中位数/隐含波动基数，及其周期变化记录

郭子一

就当来到这个论坛后，尽自己一份绵薄之力吧

统计时间是2013年第一个交易日到2020年9月18日========2000个交易日
另外还统计了最近1000个交易日//最近400个交易日//最近200/100个交易日的数据

数据主要用于习惯于采取较为【固定的止损/止盈】模式的朋友，作为设定止损止盈幅度的参照

使用1小时图和4小时图的中短线交易玩家食用体验最佳

nasa1888

在这个大数据的时代，什么都是数据说话，楼主能仔细统计，牛

郭子一

前排提示，平均波动的意义不大，中位数价值更高而且更稳定
另外个人经验，【波动最小的10%】和很多系统以及日内波段运行规律相关性奇高，这里也列举出来
（指的是1000个交易日，按波动幅度排序，取波动最低的前100日，第100位的波动幅度）

先发欧美的数据。其中200日波动基本等同于今年至今的波动参数（今年已经经过192个交易日）


欧美100日波动均值87.2基点； 中位数84.3基点；波动最低的20%门槛64.6；10%门槛53.5
欧美200日波动均值86.8基点； 中位数78.0基点；波动最低的20%门槛为49.8； 10%门槛为37.0
欧美400日波动均值70.1基点； 中位数61.6基点；波动最低的20%门槛为38.8； 10%门槛为30.2

三组数据对比可见今年波动很强烈（一月二月除外）
而去年则是历年来波动最低的一年；

欧美1000日波动均值77.2基点； 中位数72.1基点；波动最低的20%门槛为47.1； 10%门槛为38.6
欧美2000日波动均值86.9基点；中位数77.6基点；  波动最低的20%门槛为52.7；10%门槛为42.2



换句具体的话来说，如果在日内最高/最低点做空/做多，取37.0点止盈，在最近200日内，有90%的几率能够在日内平仓出局。
如果取49.8或者说50基点止盈/止损，80%的几率可以在日内离场。

个人建议：
采用1小时图为交易依据的短线操作，如果追求减少持仓过夜，那么止盈幅度不宜高于49.8
止损则低于37.0为宜；（通常能损37点的，大概率能损更多更多）
如果是习惯采用4小时图为交易依据的中线操作，那么止盈不宜高于77.6点；
止损则低于49.8为宜；（损超过50点，基本就是方向判断出错）

郭子一

郭子一 发表于 2020-9-27 17:20
前排提示，平均波动的意义不大，中位数价值更高而且更稳定
另外个人经验，【波动最小的10%】和很多系统以 ...

综合观察100/200/400/1000/2000五组数据

我们会发现有一个数值77频繁出现：
77.2/77.6/78.0出现三次，
并且它的一半。大约38.5也频繁出现
37.0/38.8/38.6出现三次

这种频繁出现即便是纯属巧合，也会是一个值得利用的巧合

就我个人最近5年的日内交易经验而言
欧元日波动中位数，也就是大概77点，这个数值的一半，【38点】左右
非常适合作为日内短线投机仓位的止盈幅度。

高于这个幅度经常被打擦边球，或者在日内无法离场需要等待第二波涨势/跌势才能离场

郭子一

澳元/美元
纽元/美元

这俩货相关性奇高，因此放在一起，比照着看更有价值

澳美100日均值77.1；中位数68.5；20%门槛52.3；10%门槛45.6；
纽美100日均值69.1；中位数63.6；20%门槛44.5；10%门槛39.6；

澳美200日均值82.6；中位数66.5；20%门槛43.2；10%门槛36.1；
纽美200日均值75.5；中位数60.0；20%门槛41.8；10%门槛33.7；

澳美400日均值63.3；中位数50.7；20%门槛34.7；10%门槛27.3；
纽美400日均值61.1；中位数50.0；20%门槛34.4；10%门槛30.2；（巧合等于欧美）

巧合：澳美纽美400日波动中位数一致；20%门槛一致

附带澳新AUD/NZD统计数据
澳纽400日均值57.4；中位数50.0；20%门槛35.9；10%门槛30.2

统计可见澳美，纽美，澳纽三个品种，日波动中位数高度一致。

郭子一

纽美1000日波动均值62.7；中位数54.5；20%门槛39.3；10%门槛33.2
澳美1000日波动均值61.6；中位数54.9  20%门槛38.5；10%门槛32.4

澳美2000日波动均值74.7；中位数66.8 ；20%门槛44.5；10%门槛36.8
纽美2000日波动均值73.5；中位数66.3；  20%门槛45.2；10%门槛36.8
澳纽2000日波动均值734；中位数65.4；  20%门槛46.9；10%门槛39.2


这几组数据可见澳美和纽美日波动的幅度，统计数据上基本高度一致

基本上大多数交易系统，适用澳美的也适用纽美，这不只是因为两者高度正相关，
和两者的统计规律高度一致也有很大关系



这几组统计数据如何利用呢，和欧美差不多的方式
这里面最常出现的数值是66.5/66.8/66.3；
及其一半33.7/32.4/33.2/34.4/34.7

大概是33.0左右这个数值，对于习惯使用固定止盈/止损幅度的玩家，
非常适合作为长期交易澳美/纽美货币对的日内交易止盈幅度；

38.5/39.3/39.6/36.1/36.8/36.8这一组数据也非常常见
适合用作较高波动时期（例如今年）的日内止盈幅度。

而此数值的一半，大约19点，适合作为超短线投机，或者方向较为明确的趋势延续单的止损。



至于止损设置，个人意见，在低波动奇低的历史时期，如去年后半场，采用400日中位数50.0的一半25点为适宜；

而在波动正常或较高的时期，采用1000日中位数54.9的一半，27.4为适宜，不宜高于30点止损；
（日内交易，澳美/纽美/澳纽，高于30点止损，大概率是方向判断出现明显错误）



由于1000日均值之类的数据没啥用，我上周统计的时候没记录这个数据

挨个去补麻烦且无意义，就懒得折腾了，后面的数据会缺失这部分内容，反正没啥用
后面也会有部分不重要的统计数据略过不记录

Speculator

郭子一 发表于 2020-9-27 17:20
前排提示，平均波动的意义不大，中位数价值更高而且更稳定
另外个人经验，【波动最小的10%】和很多系统以 ...

感谢大佬分享统计数据，有黄金的统计数据吗？

郭子一

英镑/美元————这厮是最妖的直盘，看了统计数据之后你就明白为啥

镑美100日均值117.3；中位数115.2；20%门槛为84.6；10%门槛为70.7；
注：均值和中位数高度一致，说明近期波动性很稳定

镑美200日均值132.3；中位数113.8；20%门槛为80.3；10%门槛为63.9；
注：200日均值被乌龙指之类的异常波动拉高；（这也是均值意义不大的原因所在）

镑美400 日均值113.8；中位数100.0；20%门槛为66.3；10%门槛为58.1；
镑美1000日均值110.0；中位数97.9；20%门槛为69.4；10%门槛为59.6；
镑美2000日均值113.8；中位数100.6；20%门槛为70.8；10%门槛为60.3；

113.8这个数值凑巧出现3次，另外还有110/115/117三次
另外出现60.3/59.6/58.1三次

57点-60点，适合用作日内交易的止盈幅度；尤其适用于均线突破，MACD之类的系统

止损的适宜幅度，大概是400/1000/2000日中位数100点的一半，取50点



多BB两句，为什么很多习惯交易直盘，如欧美，美日，澳美的玩家，
在操作镑美的时候非常难受，频繁被扫止损擦边，方向判断正确，实际操作吃亏
就是这货的基础波动率和其他直盘差异实在很大，难以适应。


比如说，50个基点的反弹
在欧日澳纽加的日内交易中，这会是一个很不错的有力反弹
但50个基点在镑美日内往往可能只是一个试探性的弱回调

30-35个基点的止损，在其他直盘的日内交易中，基本可以预防绝大多数擦边扫止损，
在镑美，35点的止损往往频繁挨揍，
除非是使用15分图或者5分图作为交易主要依据。

总之，同级别的波动，比如下跌趋势中，欧洲时段的一个小反弹，
镑美的力度几乎是其他品种的1.8-2.0倍，牢记这一点的话，操作镑美时的别扭会少很多

郭子一

Speculator 发表于 2020-9-27 18:18
感谢大佬分享统计数据，有黄金的统计数据吗？

不过我可以告诉你方法，你自己花几十分钟统计一下

你用MT4，F2快捷键，有历史数据中心
导出黄金日图的数据，默认自动导出2048+组数据

用EXCEL打开
然后在第一行的空白列键入一个简单的公式
=D1-E1
然后往下拉到底，会自动计算2048组数据
这个数据等于日内最高价减去最低价，也就是日内波动幅度数值

选中若干行数据进行排序就可得中位数，
均值用鼠标选中也会自动计算的

Speculator

郭子一 发表于 2020-9-27 18:51
不过我可以告诉你方法，你自己花几十分钟统计一下

你用MT4，F2快捷键，有历史数据中心

非常感谢大佬用的哪个数据源？

郭子一

Speculator 发表于 2020-9-27 18:53
非常感谢大佬用的哪个数据源？

日波动的话，统计数据上面，哪个盘都没啥区别
起码IC,DUKAS,FXCM,这几个盘日波动数据基本是一致的

Speculator

郭子一 发表于 2020-9-27 18:54
日波动的话，统计数据上面，哪个盘都没啥区别
起码IC,DUKAS,FXCM,这几个盘日波动数据基本是一致的

好的，多谢

郭子一

美元/日元
100日均值63.0；中位数56.7；20%门槛45.0；10%门槛32.1；
200日均值78.3；中位数58.1；20%门槛40.2；10%门槛28.4；
400日均值67.7；中位数55.0；20%门槛37.1；10%门槛28.7；
1000日均值76.8；中位数66.8；20%门槛44.0；10%门槛36.3；
2000日均值87.2；中位数76.1；20%门槛48.3；10%门槛38.2；

美日的日内波动有几个特点：
1.常态波动力度基本等于欧美，
但时不时出现低波动日，波动力量下限甚至澳美/纽美；

2.波动中位数和均值的差距很明显。说明波动分布非常不均匀。
时不时会发生【暴击伤害】，如果以波动最大的20%交易日和10%交易日来看（数据中未直接提及），其暴击能量甚至略高于欧美；

也就是说，相比欧英澳纽加，日元的波动更加两极分化，
盘整时期慢吞吞小幅度打酱油，突破行情和突发事件时期爆发力极强。

3.从统计数据来看，
日常盘整行情，日内止盈不宜高于32点；日内止损不宜高于28点；

突破行情，和常态基本两个世界的模式，
不适应的话，可以采取规避议息会议和非农数据的手段避开大部分；

郭子一

美元/加拿大元

100日均值 94.4；中位数85.3；20%门槛65.6；10%门槛56.0；
200日均值101.8；中位数80.1；20%门槛51.8；10%门槛38.5；
400日均值82.1；中位数67.4；20%门槛43.1；10%门槛36.7；
00日均值86.0；中位数74.7；20%门槛53.1；10%门槛43.4；
00日均值88.7；中位数78.8；20%门槛50.8；10%门槛41.2；

从数据可看出，今年的美加日波动性几乎是近年来最高水平
中位数和均值的差异较大，情况类似于美日，但两极分化程度没那么大

日常波动性大小和欧美差不多

就个人经验而言，日内止盈大于40点的话，很容易吃擦边球的亏

而由于近期处于历史波动最高时期，止损也不宜太小，不宜低于34；

郭子一

澳加AUD/CAD

诸多交叉盘之中，波动性最稳定，最适合采用固定盈亏点数进行操作的品种
最近八年来波动性一直保持稳定，
澳加是个技术稳定性非常优秀的品种，强烈推荐接触交叉盘较少的玩家以此为入门


100日 均值70.6；中位数68.8； 20%门槛46.8；10%门槛40.8；
200日 均值84.5；中位数68.8；20%门槛45.4；10%门槛36.7；
400日 均值68.6；中位数56.5；20%门槛39.2；10%门槛33.3；
1000日均值68.6；中位数61.2；20%门槛43.7；10%门槛36.7；
2000日均值76.6；中位数68.7；20%门槛47.9；10%门槛40.1；


澳加的波动性几千日如一日，稳定得不要不要的；

日内短线的利润下限通常为34-35点，趋势明朗时一波利润的合理幅度为45点；

止损通常不宜高于28点（400日中位数的一半）

实际体验而言，纯技术流操作，如果点差差异不大的情况下
操作AUD/CAD ，技术稳定性远强于操作USD/CAD；
且AUD/CAD受到市场消息的干扰远低于绝大多数品种，基本很能保持自己的运行节奏。

不过AUD/CAD有个大缺点，就是早盘尤其周一早盘的点差是个麻烦。

郭子一

欧日EUR/JPY

100日 均值96.3；中位数89.0； 20%门槛68.9；10%门槛60.0；
200日 均值100.0；中位数87.9；20%门槛61.3；10%门槛47.2；
400日 均值85.5；中位数72.3；20%门槛50.0；10%门槛41.2；
1000日均值94.9；中位数86.0；20%门槛60.7；10%门槛49.6；
2000日均值112.1；中位数96.5；20%门槛67.2；10%门槛54.7；

波动稳定性比较渣渣。2000日波动均值达到英美的水准，但其他数据远远低于英美；
2017年以后的波动性有显著的下降，变得远低于英美；
但其波动性仍然远高于欧美，美日；这和很多人的刻板印象差异很大。

欧元近年已经和日元一样变成避险货币，突发风险事件时，按理说欧日波动不会很大；
在美元发生异常动静时，欧日的波动按理说也应当小于欧美或者美日的直盘；


但实际上统计数据中，欧日每一年的波动性都显著高于欧美，显著高于美日。
主要在于欧日的日常波动和震荡幅度远大于欧美或者美日。
市场方向不明确时，欧日的波动性显著高于欧美和美日的直盘。

就经验来说，42点是一个比较合理的止盈幅度；
但是止损的幅度很难把握。不同时期差异性比较大。

郭子一

美元/新加坡元


100日 均值59.9；中位数56.5； 20%门槛42.2；10%门槛36.0；
200日 均值64.4；中位数56.3；20%门槛38.2；10%门槛29.4；
400日 均值52.1；中位数44.0；20%门槛29.6；10%门槛24.4；
1000日均值55.6；中位数50.0；20%门槛34.4；10%门槛28.2；
2000日均值62.1；中位数54.2；20%门槛36.9；10%门槛30.0

总体波动性比较弱、波动能量大约只有澳美的80%；
波动稳定性比较强的品种，平常主要看美元脸色；
其他时期（八年内）稳定性很强，有两个例外，
一是去年下半年波动性很低；二是今年新冠爆发时期波动性较高；

日内止盈不宜高于30点乃至28点，容易被坑；
止损不宜高于22-25点，容易白给；

郭子一

美元兑离岸人民币（点数很大，其实要除以10看待）

100日 均值270.3；中位数259.6； 20%门槛171.1；10%门槛140.8；
200日 均值309.6；中位数262.4；20%门槛179.0；10%门槛152.3；
400日 均值293.1；中位数250.9；20%门槛166.2；10%门槛140.9；
1000日均值295.0；中位数256.8；20%门槛166.4；10%门槛138.7；

2000日均值225.0；中位数183.5；20%门槛96.8；10%门槛69.8；（基本作废）

人民币这几年脱胎换骨了，和2013-2016年已经不可同日而语
日波动性完全不一样了，几乎可以肯定是永久性发生变化
因此2000日的统计数据意义不大。
而从100/200/400/1000日四组数据来看
高度稳定为290/255/170/140四个数值，几乎很少发生变化。

每年春节前后，国庆假期，会有几个 交易日异常，其余基本没有BUG。

以日内交易而言；
165-170点止盈适宜。高于200的止盈容易卡手。
130-140点止损为最佳，超出这个止损容易白送；



补充内容 (2020-9-30 17:55):
其实人民币这组数据的可靠性是最高的，在央行政策发生巨大变化之前，这个波动率还能一直运行下去

郭子一

鉴于有坛友想要黄金的数据，我就一并更新一下


100日 均值30.89；中位数25.12； 20%门槛18.34；10%门槛16.04；
200日 均值31.18；中位数25.05； 20%门槛16.03；10%门槛12.07；
400日 均值23.99；中位数19.43； 20%门槛11.75；10%门槛8.77；

1000日 均值17.13；中位数13.42； 20%门槛8.87；10%门槛7.50；
2000日 均值18.16；中位数14.82； 20%门槛9.90；10%门槛8.13；

可以看出数据变化非常巨大，黄金从1100-1300飞升到现在的1800-2000，基数已经完全不同
早期的数据参考价值已经不大。

就今年黄金的状况来看，
日内交易，想要一日一结的话，止盈不宜高于16美元，
较大的波段操作，可以放大到18-25一波；
方向不够明晰的前提下，吃震荡利润，止盈宜设置在12美元左右。


这里解释一下，10%门槛这个数据还有一层意思。
比如近期这个10%门槛=16美元
意味着近期，在市场没有任何重要消息，没有明显突破，保持自然震荡的局面下

黄金的波动下限为16美元。
（取10%而不取最低日，主要是因为时不时会有假期/休市之类的超低波动日干扰）


到此为止了，瑞士法郎相关品种我就不管了
由于众所周知的原因，有那么一年的数据CHF的数据非常BT；
而在这之前的数据，也非常奇葩；
所以我选择略略略。

郭子一

nasa1888 发表于 2020-9-27 17:10
在这个大数据的时代，什么都是数据说话，楼主能仔细统计，牛

你回复的黄金的问题，说实在的我解答不了
如果黄金还是和几年前一样，停留在1000-1400之间的话，或许统计数据的意义要大很多
绝大多数基数可以直接拿来用

但如今，基数变化太大，波动点数的统计价值下降得厉害
只有最近100日，200日的数据可用
但200日太短了，缺乏可以相互比照印证的东西

如果真要运用的话，总体来说中位数的价值要高得多，均值的意义比较有限

也就是25，以及25的一半12（200日10%门槛）左右，
或许会是最契合当前市场节奏的点数
日内交易推荐以12作为止损上限吧。


以往有好几年，我是用7.5-8.0（1000日/2000日的10%门槛）作为短线止损上限的
使用体验相当不错，很少被扫擦边球打脸，基本亏掉的都是方向判错而及时退出；
新冠之后，有几个月黄金点差几百点让人绝望，就没参与
点差恢复之后，隐含波动率乃至市场平均杠杆率都发生了变化
一天波动30美元基本是常有的，七八块作为止损已经很难做了

补充内容 (2020-9-30 17:57):
我试着计算一下百分比模式的黄金点数统计，楼下发