总结报告

djinn1102 · 发表于 2014-6-20 17:21

Djinn1102的年度报告
去年没写年度报告，因为水平也没什么提高，没什么好写的。很多熟悉的问题，还没得到解决。爆仓依然时不时来一下。到现在才算艰难地跨过亏盈平衡，所以和兄弟姐妹们分享一下这一段的体会和收获。

爆仓与连续亏损
在短暂的成功和失败反复出现之后，对与错的界限就逐渐清晰了。合理的仓位依然是应对爆仓的不二手段。心态会对仓位管理起到重要的作用。仓位管理的理论非常简单，1万刀，开1手，即便开到2手，也可以，但仓位越大压力也越大，对止损的要求越高。头脑一旦发热，仓位的控制就完全脱离了理论，那爆仓也就越来越近了。理论上说管理好仓位很简单，实际做到，就要抵制诱惑，需要一点稳重的心态。
谨慎操作是连续亏损的法宝。减少操作的随意性，每一次动作都要有经得起推敲的理由。要严格按照系统运行，不能擅自更改。如果是系统的问题，那可以修改系统，即便亏损，扔有所得，尚亏的有价值。如果因为不守纪律而连续亏损，则亏得毫无意义，十分可惜。所以谨慎、严谨、自律，十分重要。

系统构建的核心
兄弟们都知道，行情分为趋势和震荡。趋势中关注力度，维持力度时，顺势交易，力度衰竭时趋势面临终结，向震荡过度。震荡时高空低多。大体上说，趋势和震荡的操作思路是刚好相反的，一则涨了还要做多，一则涨了要做空。所以系统中甄别震荡和趋势的功能十分重要。在我们60均线一脉中，均线的斜率被视为观察力度变化的关键。价格偏离均线过远，均线面临抬头，震荡格局将被打破，价格在趋势中背离接触均线，则预示着力度即将衰竭。

如果说区分趋势和震荡是系统构建的第一个核心，那么大爷有句话可以作为第二个核心，“趋势行情看力度，震荡行情看区间”。
趋势中力度的变化决定着交易思维的变化。当力度不再能维持时，面临向震荡转化，交易思路也要随之变化。从单一的顺势，转化为高空低多。在震荡行情时，交易思维是高空低多。那么区间的确定就十分关键。区间边沿就是交易的位置，越早确定区间，就能越早越安全地把握交易机会。

技术细节
总结下来，交易就可以归纳为以下几种：
1，趋势中的顺势单，横盘整理后延续趋势的走法。
2，背离失败
3，力度过大扯到蛋，做反向
4，背离失败后的M头右侧顶部
5，震荡区间上下沿的高空低多
6，大幅上涨/下跌后，整理不过半，不碰均线，均线要抬头。
区间边沿横盘，预示突破
7，日内交易，根据波幅做反向，而后根据整理情况，止盈或择机平仓。
8，风险事件的交易法（详见图片）

在预定的位置，就会产生企图，可以挂单，如果在预定位置出现双针、吞没，则视为交易信号。区间的确定，可以根据经验150点区间范围、原区间范围、趋势行情整体幅度的一半、更高级别图像的关键位置、极限价格等，来推敲确定。

既然是技术细节，就必然涉及到行情演变的复杂性。例如趋势结束，除了典型的M头，还可能会出现衰竭底（顶）、横盘后V型反转。而M头，也可能失败，进而演变成一种中继形态。

格局
不同周期之间的行情反复印证对交易十分重要。在大周期上行情更多体现为震荡，所以当行情运行到大周期的区间边缘时，就要格外小心。防止顺小势，逆大势。

行情是在大周期和小周期上同时运动，所以交易实际上既是小周期的交易，又是大周期的交易。只是在大小周期上对一个交易的理解不一样。比如小周期上的趋势单，可能是大周期上的震荡单。

基本面
基本面对交易十分重要。这话泛泛一说，没什么意义，我们都是注重实战的。根据我个人的体会。技术面仍是交易的第一指导，基本面只能作为辅助。交易的行为仍然以信号、位置、图像作为主要依据。

经济，是政治的延伸。世界政经格局和博弈构成了今天的经济现状，每一刻，博弈都在进行，局势都在变化，同时影响着行情波动。我们既没能力也没可能去追踪博弈的细节，同时分析出行情的变化。而一旦猜错节奏，后果可能十分悲哀。相反的是，技术面却可以根据市场的运行的固有特点，更好的反应出未来的走势。但是在较大的事情上，基本面研究则有独到的价值。大事的发生发展需要过程，变化比较缓慢，对市场的影响也大，同时分析这类事件相对简单，人力可及。

以最近的行情为例，欧洲的通胀数据在4月份就已经出现了问题，其中以法国意大利等南欧为先导表现出通缩的迹象。但欧元仍在上涨。随后在风险事件中，通缩的问题被明确提出，汇率的高企也令欧洲压力倍增。以风险事件为转折，行情转跌。随后的下行中，通缩和宽松被反复炒作、消化，最终，以风险事件的V字反转为终结。行情进入震荡。V字反转一方面是消息被充分消化，跌势面临后继乏力，另一方面也是由于欧洲并未实质性宽松，仅仅是降息。那么为了逼迫欧洲宽松，欧元再度拉高就是一种可以推测的手段了。而德国的朔伊布勒则对宽松表达了谨慎的态度，可以看出天平的一端。美联储调降美国增长预期，对加息时间不明确表态，则释放了宽松的信号，这显然会推高欧元汇率。于是天平的另一端也清晰了。最终的结果，可能性最大的结果是，欧元高企最终令德国缴械投降，进而宽松，随后欧元下跌，然后美国也可以收紧货币政策，引导美元回流。
由此可见，基本面分析与行情的走势是大致吻合的。当有一股力量试图推动行情变化的时候，也一定有另一股力量在抵抗，如果双方力量悬殊，行情就会变化，以达到新的平衡。但是同时也可以发现，仅仅以基本面作为依据，操作是十分困难的。会常常出现，预测要跌，结果也跌了，但是跌早了或者晚了，结果最终没赚到钱，甚至还赔了钱。
但是研究基本面在对风险事件的把握上，有比较大的帮助，但也不是每一次风险事件都能有所指引。。。
总之基本面博大精深，要求投入的精力很大，在于交易结合的过程中要非常慎重，不宜过分依赖。

空仓等待与回避交易
机会并不会天天出现，要耐心等待。同时持仓意味着持有风险。很多时候行情面临几种可能的发展方向，如果没有完善的策略，就只好观望。
在震荡行情中，选择单边方向进行交易，放弃另一边。搏反转点风险是很大的。那么选择哪个方向，回避哪个方向就很重要。这时候技术分析和基本面都可以提供一些信息，回避风险更大的方向，选择信号更清晰，成功率更高的方向。

币种差异
不同的品种，走势特点有差别。
澳元和日元多延续性行情，不如欧棒有强烈的时间节奏。我猜是因为亚洲时段也很活跃吧，所以全天都活跃导致，全天都不是特别活跃。所以打针和吞没在澳元和日元的走势中存在陷阱，往往会出现打针后再创新高/低，然后再反转的现象。
时间节奏不明显的同时，空间节奏会被强化。（我个人的猜测）所以区间、前高、经验范围等参考价值更大。

这一年多感受和总结，就是以上这些，希望对大家有用。最后感谢家人的理解，朋友的帮助，田野小伙伴的陪伴。